Евро не смог получить поддержку от недавнего повышения ставки ЕЦБ и оказался под давлением укрепляющегося доллара. Внимание рынка полностью переключилось на заседание ФРС во вторник-среду, отметили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «EUR/USD: под давлением после заседания ЕЦБ, фокус смещается на ФРС».

На момент написания обзора и перед открытием американской сессии, EUR/USD торгуется в районе 1.1550, продолжая снижение и теряя около 0,5% внутри дня.

Цена пробила ключевую поддержку 1.1568 (ЕМА200 на дневном графике), которая ранее удерживала её от более глубокого снижения, и тестирует на пробой следующую значимую поддержку 1.1552 (ЕМА50 на недельном графике), но удерживается в зоне долгосрочного бычьего рынка – выше 1.1325-1.1265 (ЕМА144-ЕМА200 на недельном графике).

Преимущественными остаются короткие позиции; индикаторы подтверждают преимущество коротких позиций: RSI (14) на уровне 42 — приближение к зоне перепроданности, Стохастик (на дневном графике) в зоне продаж и снижающаяся в отрицательной зоне гистограмма OsMA.

Вход в короткие позиции рассматривается при пробое 1.1530 с целями 1.1500–1.1450 и стоп-лоссом выше 1.1560.

Условия реализации медвежьего сценария:

• Пробой поддержки 1.1530-1.1520 и закрепление ниже, открывающее путь к 1.1470-1.1450.
• Ястребиный сигнал от ФРС (подтверждение дальнейшего ужесточения).
• Слабые данные по розничным продажам в США или усиление энергетического кризиса в еврозоне.
• Техническое подтверждение: RSI ниже 20 и ускорение снижения OsMA.

Ближайшее локальное сопротивление находится в зоне 1.1560-1.1568 (ЕМА200 на D1). Если цена пробьёт это сопротивление и закрепится выше, то может направиться к отметке 1.1610 (ЕМА200 на Н1) и далее к отметкам 1.1700-1.1710 (августовский максимум и психологическая отметка). Их же пробой ускорит рост уже в зоне глобального бычьего рынка.

Условия реализации бычьего сценария:

• Устойчивый отскок от поддержки 1.1520 и закрепление выше 1.1570 с подтверждением от индикаторов (RSI выходит из зоны перепроданности).
• «Голубиный» сигнал от ФРС (намёк на паузу после сентябрьского повышения).
• Ястребиный сигнал от Банка Японии, ослабляющий доллар.
• Техническое подтверждение: RSI выше 30 и замедление снижения OsMA.

Наиболее вероятная динамика (базовый сценарий): продолжение медвежьего давления с потенциальным тестированием поддержки 1.1520-1.1500 в краткосрочной перспективе. Пробой этого уровня откроет путь к 1.1470-1.1400. Для стабилизации паре необходимо вернуться выше 1.1570.

Логика:

• EUR/USD оказался под двойным давлением. С одной стороны, доллар укрепляется на фоне практически гарантированного повышения ставки ФРС и сильных экономических данных. С другой — евро сталкивается с внутренними проблемами: энергетический кризис, вызванный конфликтом на Ближнем Востоке, ухудшает перспективы экономического роста и усиливает инфляционное давление. Решение ЕЦБ повысить ставки, но не дать чётких сигналов о дальнейшей траектории, не изменило расстановку сил — рынок по-прежнему видит более агрессивный цикл ужесточения со стороны ФРС.
• Техническая картина крайне негативная: все скользящие средние выше цены, RSI в глубокой перепроданности. Это означает, что даже при техническом отскоке потенциал роста ограничен. Ключевым драйвером станет заседание ФРС: если риторика окажется ястребиной, пара может продолжить снижение к 1.1470-1.1450. Если ФРС даст намёк на паузу, возможен краткосрочный отскок к 1.1600–1.1620.

Торговые сценарии

• Бычий сценарий (отскок от поддержки): Buy Stop 1.1560. Stop-Loss 1.1520. Цели: 1.1570, 1.1580, 1.1600, 1.1610, 1.1620, 1.1635, 1.1650, 1.1700
• Медвежий сценарий (продолжение снижения): Sell Stop 1.1520. Stop-Loss 1.1560. Цели: 1.1510, 1.1500, 1.1470, 1.1450, 1.1440, 1.1400, 1.1325

*здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций